NRG compra plantas de gas de LS Power por 12 mil millones de dólares

NRG Energy anunció que adquirirá 18 plantas de energía a gas natural con 13 GW de capacidad de generación como parte de un acuerdo de efectivo y acciones por 12 mil millones de dólares con LS Power .

NRG, con sede en Houston, Texas, anunció el 12 de mayo que el acuerdo, que se prevé cerrar en el primer trimestre de 2026, duplicará la capacidad de generación del grupo hasta alcanzar los 25 GW. Las plantas de gas están ubicadas en nueve estados, incluyendo Texas y el noreste de Estados Unidos.

LS Power, con sede en la ciudad de Nueva York, es una firma de inversión en infraestructura energética. El director ejecutivo de NRG, Larry Cohen, afirmó que el acuerdo se debe al aumento previsto de la demanda de electricidad de los clientes industriales, incluidos los centros de datos.

'Superciclo de la demanda'

“Nos encontramos en las primeras etapas de un superciclo de demanda energética”, afirmó Cohen. La empresa de servicios públicos indicó que los activos adquiridos también incluirían CPower, una plataforma de centrales eléctricas virtuales (VPP) comercial e industrial. Las VPP integran múltiples recursos energéticos para proporcionar energía adicional a la red.

Las compañías indicaron que NRG pagará a LS Power 6.400 millones de dólares del acuerdo en efectivo y 2.800 millones de dólares en acciones. NRG también asumirá 3.200 millones de dólares de deuda neta al cierre del acuerdo.

“Esta adquisición transforma la flota de generación de NRG y amplía nuestra oferta de productos personalizados, lo que mejora nuestra capacidad para llevar el futuro de la energía a millones de clientes en todo Estados Unidos”, afirmó Cohen. “La transacción es financieramente atractiva, ya que fortalece nuestro perfil crediticio e impulsa el crecimiento de NRG, a la vez que respalda una sólida rentabilidad del capital. Nos encontramos en las primeras etapas de un superciclo de demanda energética, y nos entusiasma liderar el camino con soluciones energéticas confiables que generarán un valor considerable para NRG y todos nuestros grupos de interés”.

Un hito… para los inversores

“Esta transacción representa un hito importante para nuestra firma y nuestros inversores”, afirmó Paul Segal, director ejecutivo de LS Power. “Con el tiempo, LS Power ha ensamblado, ampliado, rediseñado, reposicionado y operado cuidadosamente esta cartera de generación, que se encuentra en una posición privilegiada para satisfacer la creciente demanda energética en los mercados a los que presta servicios. En las hábiles manos del equipo de NRG, estos proyectos, junto con CPower, seguirán prestando servicios esenciales a la red, mejorando tanto su resiliencia como su asequibilidad. Como lo hemos hecho desde nuestra fundación en 1990, LS Power seguirá invirtiendo y desarrollando infraestructura energética segura y fiable en todo Estados Unidos”.

LS Power, que ha estado adquiriendo activos de gas natural , anunció que mantendrá aproximadamente 10 GW de capacidad de generación de energía en proyectos de gas natural, energías renovables y almacenamiento de energía. La compañía también anunció que mantendrá su plataforma LS Power Grid (LSPG). LSPG, que representa el competitivo negocio de transmisión de la compañía, cuenta con más de 1250 kilómetros de líneas de transmisión de alto voltaje en operación y más de 560 kilómetros en construcción o desarrollo, lo que representa una inversión de capital combinada de más de 6000 millones de dólares.

El verano pasado, LS Power llegó a un acuerdo con Algonquin Power & Utilities Corp. para adquirir su negocio de energías renovables, que incluye principalmente activos eólicos y solares ubicados en Estados Unidos y Canadá. LS Power, al anunciar dicho acuerdo en agosto de 2024, indicó que incluye 44 activos operativos con más de 3000 MW de capacidad de generación, junto con una cartera de 8000 MW de proyectos eólicos, solares, de almacenamiento de energía en baterías y de gas natural renovable.

— Darrell Proctor es editor senior de POWER.